KODEX 200선물인버스2X ETF 분석 운용전략 분배금 수수료 시세 전망

KODEX 200선물인버스2X ETF 분석 운용전략 분배금 수수료 시세 전망 정보에 대해서 자세히 알아보도록 하겠습니다. 끝까지 읽어보시면 분명 원하는 정보를 얻으실 수 있으실 겁니다. 그럼 이제부터 아래를 집중해서 자세히 봐주시기 바랍니다.

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시작하며

현재 시장에는 다양한 ETF 상품들이 존재하고 있습니다. 그 중에서도 인버스 ETF는 시장의 하락에 베팅하는 상품으로, 주가 하락 시에도 수익을 낼 수 있는 매력적인 투자 상품입니다.

오늘은 그 중에서도 KODEX 200선물인버스2X ETF에 대해서 자세히 알아보려고 합니다. 이 ETF는 KOSPI200 선물 지수를 추종하는 상품으로, 시장 하락 시 2배의 수익을 추구하는 레버리지 ETF입니다.

과연 이 ETF는 어떤 특징을 가지고 있을까요? 또한 투자자들에게 어떤 매력을 어필할 수 있을까요? 그럼 본격적으로 해당 ETF에 대해서 알아보도록 하겠습니다.

KODEX 200선물인버스2X는 국내 주식시장의 대표지수인 KOSPI200 선물지수를 기초로 하는 인버스 ETF입니다. 현재 시가총액은 약 1조 4,583억 원에 달하며, 상장주식수는 7억 2,370만 주입니다.

52주 최고가는 3,120원, 최저가는 1,948원을 기록했으며, 2016년 9월 22일에 상장되었습니다. 펀드보수는 연 0.640%로 책정되어 있으며, 자산운용사는 삼성자산운용입니다.

최근 수익률을 살펴보면 1개월 수익률은 +0.25%, 3개월 수익률은 -10.55%, 6개월과 1년 수익률은 -25.05%를 기록하고 있습니다.

KODEX 200선물인버스2X의 주요 구성종목을 살펴보면, KODEX 인버스가 15.13%, 2024년 6월물 KOSPI200 선물이 185.15%를 차지하고 있습니다.

KODEX 200선물인버스2X는 KOSPI200 선물지수의 일간 수익률을 -2배로 추종하는 ETF입니다.

KOSPI200 선물지수란 KOSPI200 선물시장에 상장된 최근월물 종목의 가격과 동일하게 연동되는 지수로, 2009년 8월 17일부터 산출 및 발표되고 있습니다.

이 ETF는 KOSPI200 선물지수가 하락할 때 수익을 내는 구조로 설계되었습니다. 만약 KOSPI200 선물지수가 1% 하락한다면, 이 ETF는 2% 상승하는 효과를 볼 수 있습니다.

따라서 시장이 하락할 것으로 예상되는 국면에서 이 ETF에 투자한다면, 시장 하락에 따른 손실을 방어하고 오히려 수익을 얻을 수 있습니다.

KODEX 200선물인버스2X는 현재 배당금을 지급하지 않고 순자산에 재투자하는 방식으로 운용되고 있습니다. 따라서 최근 분배락일, 분배금, 연간 분배금 및 분배율 정보가 존재하지 않습니다.

다만 이 ETF의 매매차익과 평가차익에 대해서는 배당소득세(15.4%)가 부과된다는 점은 유의해야 합니다. 국내 주식형 ETF의 경우 매매차익에 대한 비과세 혜택이 있지만, 그 외의 국내 상장 ETF는 모두 매매차익에 대해서도 배당소득세가 부과됩니다.

KODEX 200선물인버스2X의 총보수율은 연 0.6400%로 책정되어 있습니다. 이는 국내 주식형 ETF 평균 총보수율인 0.3555%보다 다소 높은 수준입니다.

총보수비용비율(TER)은 총보수와 기타비용을 순자산으로 나눈 값으로, 이 ETF의 경우 연 0.6600%입니다. 이 역시 국내 주식형 ETF 평균 TER인 0.4657%보다 높습니다.

실부담비용율은 TER에 매매중개수수료율을 더한 값으로, KODEX 200선물인버스2X의 경우 연 0.9519%에 달합니다. 이는 국내 주식형 ETF 평균 실부담비용율인 0.5624%를 크게 상회하는 수준입니다.

KODEX 200선물인버스2X는 지난 1년 간 -25.05%의 수익률을 기록했습니다. 최근 주식시장의 변동성이 확대되면서 인버스 ETF의 수요가 증가하고 있는 상황입니다.

다만 이 ETF는 레버리지 상품이기 때문에 변동성이 크고 투자 위험도 상대적으로 높은 편입니다. 단기 시세차익을 노리기에는 적합하지만, 장기 투자에는 적합하지 않습니다.

현재 시장 상황을 고려할 때 이 ETF의 향후 수익률은 -10% ~ +10% 내외를 기록할 것으로 전망됩니다. 다만 이는 어디까지나 예측에 불과하므로, 실제 수익률은 시장 상황에 따라 크게 달라질 수 있습니다.